2019年双十一，天猫成交额2684亿元，京东成交额2044亿元。其中，天猫较去年2135亿元增长25.71%，京东较去年1598亿元增长27.91%。表面上看，天猫、京东电商业绩一片大好，但实际上，随着社交电商的崛起，天猫、京东也面临很大挑战。

互金商业评论注意到，以拼多多为代表的的拼购型社交电商，以抖音、小红书为代表的内容社交电商，以及以云集、贝店为代表的导购型社交电商正快速崛起。

不同的是，天猫、京东背后金融业务体系早已成熟，已为其筑起了安全的护城河。例如，蚂蚁金服旗下有余额宝、花呗、借呗等理财或信贷产品，京东数科旗下有小金库、白条、金条等理财或信贷产品。

相比而言，拼多多、小红书暂未开展金融业务；抖音和头条虽流量巨大，但其商业模式主要是广告，旗下借贷产品“满分”上线不足两个月。因为电商平台天然具有消费信贷基因，后起之秀云集和贝店也相继上线了金融产品。

据互金商业评论了解，云集和贝店均都采取邀请制（注册需邀请码），分别购买399元和398元商品就能成为店主。成为店主之后，用户有两种赚钱方式，一是朋友圈分享商品，如有人购买就能获得返利；二是邀请朋友开店，成功后可获得奖励（云集奖励40云币、贝店奖励100元）。

云集上线助贷产品“云好贷”，理财产品年化6.08%

互金商业评论注意到，云集APP“我的”页面中，根据介绍，“云好贷”最高可借5万元。根据相关协议，个人信息授权书包括深圳市小赢普惠科技有限公司及其关联方/战略合作伙伴和中信百信银行股份有限公司及其合作贷款机构。其中，小赢普惠战略合作伙伴包括但不限于富邦华一银行、中信信托、深圳众联商务。

信用卡产品包括兴业银行桃花金卡、兴业银行星座卡、兴业银行萌萌蓝金卡。证券产品包括华泰证券182天理财产品，预期年化收益率6.08%（新手专享理财），根据页面显示，华泰新手专享系列（14天、60天、182天）本金保障，并返60云币。（注：根据云集规则，1云币购水果抵扣1元）。

公开资料显示，云集隶属于浙江集商优选电子商务有限公司。工商资料显示，云集成立于2016年4月22日，注册资本1000万人民币，法人代表肖尚策，唯一股东为浙江云集优选电子商务有限公司。企查查数据显示，云集疑似实控人为肖尚略，总股权比例为99.01%。

云集官网简介显示，云集是一家由社交驱动的精品会员电商平台。2016年12月2日，云集宣布获得2.28亿元A轮融资，2018年4月23日，云集宣布获得1.2亿美元B轮融资。2019年5月3日，云集在纳斯达克挂牌上市，被誉为“中国会员电商赴美第一股”。

合作品牌包括五粮液、光明、茅台、维达、斑布、超能、Dior、兰蔻、GUCCI、sk-ll、荣耀、OPPO、vivo、美图、飞利浦、华为、苹果、海尔、方太、惠氏、好孩子、施华洛奇、李维斯、婷美、迪士尼、波司登、恒源祥、七格格等品牌。

贝店上线助贷产品“贝贷”，商品分期产品内侧中

贝店APP个人中心页面中，我的服务包括“借钱”服务。根据介绍，“贝贷”最高可借20万元，日利率0.02%起，最快3分钟放款，合作机构包括海尔消金、马上金融、兴业消金。

点击“立即激活”，进入资料认证页面（身份认证、刷脸认证、银行卡认证、基本信息），并提示勾选《隐私政策》、《个人信息使用授权书》，以及《相关服务协议》。互金商业评论注意到，相关服务协议包括信用钱包产品协议（由北京众信利民信息技术有限公司提供）、有钱花产品协议（由度小满科技（科技）有限公司提供），以及分期乐产品协议。

除借款产品“贝贷”之外，贝店还有“贝分期”。小编点击“申请开通”，贝分期页面提示，“内测中，名额逐步开放哦，请过一段时间再来吧。”

查看相关协议，包括《个人信息采集授权声明》、《分期额度服务协议》、《还款管理服务协议-安趣盈》等。根据分期额度服务协议，借款服务由上海安趣盈科技有限公司合作资金方提供。

互金商业评论注意到，上海安趣盈科技有限公司为读秒钱包的经营主体，而读秒钱包为品钛（NASDAQ:PT）旗下品牌，专注为金融机构及合作方提供智能信贷服务及技术解决方案。根据媒体此前报道，品钛消费分期合作伙伴包括乐视商城、珍品网、去哪儿、唯品会、小米、同程旅游、爱空间、伊美尔等。

除了“贝贷”和“贝分期”之外，贝店还支持手机话费充值、购买腾讯、爱奇艺、芒果TV、优惠会员，以及由甬上票务提供的出行服务（火车票、飞机票、酒店）。

公开资料显示，贝店隶属于杭州贝佳电子商务有限公司。工商资料显示，贝店成立于2018年8月16日，注册资本1000万人民币，法人代表顾荣，唯一股东为杭州贝贝信息科技有限公司。企查查数据显示，贝店疑似实控人为张良伦，总股权比例为50.62%。

贝店官网简介显示，贝店是贝贝集团旗下的会员制折扣商城，由高瓴资本、襄禾资本、红杉资本、创新工场、高榕资本、IDG资本、今日资本、新天域资本、北极光创投等知名投资机构投资。

合作品牌包括阿道夫、balabala、芬腾、韩都衣舍、九阳、美的、全棉时代、三只松鼠、森马、水星家纺、海澜之家、意尔康、TCL、达利园、韩束、自然堂、妙而舒、蓝月亮、苏菲、御泥坊、伊利、蒙牛、心心相印、清风等品牌。

来源丨互金商业评论